袁毅贤
- 作品数：3 被引量：13H指数：2
- 供职机构：浙江大学计算机科学与技术学院更多>>
- 相关领域：经济管理自动化与计算机技术更多>>
- 相对风险规避系数与中国股权溢价之谜被引量：8
- 2007年
- 本文通过基于消费的资本资产定价模型利用消费与个人财富弹性、股票收益与消费增长协方差以及股权溢价来计算中国的相对风险规避系数,认为中国证券市场明显存在股权溢价之迷,股票收益与消费增长还呈现出与理论不符的负相关关系,这从侧面证明中国股票市场的财富效用传导机制并不畅通,基于消费的资本资产定价模型在中国缺乏解释力。
- 梁莹袁毅贤
- 关键词：资产定价股权溢价之谜实证分析
- 基于Agent计算金融的计算机仿真研究综述被引量：5
- 2007年
- 传统的金融学研究方法为“由上及下”,此类方法倚重于总体把握,而忽视个体行为,特别是缺乏个体以及个体与环境之间的互动。基于Agent的计算金融是一种新的研究金融市场行为的工具。首先阐述了金融市场本身的复杂性和传统金融学存在的一些困惑。在这基础上提出了基于Agent的计算金融方法。其次,概要介绍了目前基于Agent的人工金融市场的主要设计方法,并且提出了在设计过程中要注意的一些问题。最后,分析了这种方法相对于传统金融学研究方法的优点和存在的问题,并进一步提出了该领域的未来研究方向。
- 袁毅贤梁莹
- 关键词：计算金融
- 中国货币政策的股票市场传导路径分析
- 2007年
- 2006年底中国股票市场总市值为89404亿元，占GDP比重为42．69％，而截至2007年8月份，我国两市总市值已达21万亿元，首次超过国内生产总值。股票市场的快速发展使我们在制定时货币政策时不得不考虑以下问题：货币政策的变化是否会影响股市？股市的变化又是否会影响国民产出？由货币政策到股票市场再到国民产出的传导路径是否存在？如果存在，
- 彭武珍袁毅贤
- 关键词：中国股票市场货币政策国内生产总值GDP比重市值股市
